截至2007年12月31日美国家具公司的资产负债表 (单位$1,000)
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资产 |
资产+权益 |
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流动资产 |
流动负债 |
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现金 |
5,000 |
欠供应商账款 |
8,000 |
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库存(家具) |
2,000 |
总流动负债 |
8,000 |
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应收账款 |
3,000 |
长期负债 |
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流动资产总额 |
10,000 |
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固定资产 |
银行贷款 |
7,000 |
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长期负债总额 |
7,000 |
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设备 |
6,000 |
负债总额： |
15,000 |
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家具 |
4,000 |
权益 |
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房屋 |
10,000 |
股本 |
10,000 |
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总固定资产 |
20,000 |
留存收益 |
5,000 |
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总权益 |
15,000 |
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总计 |
30,000 |
总计 |
30,000 |
流动比率比率数据
比率数据:
| 流动比率=流动资产总额/流动负债总额 | 美国家具公司:$10000/$8000=1.25 |
计算比率的目的：
该比率的目的是评估公司在近期偿还债务的能力(最多1年)。
该比率的意义
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当流动资产总额大于流动负债总额，那么流动比率大于1。
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当流动资产总额小于流动负债总额，那么流动比率小于1。
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在流动资产总额等于流动负债总额,那么流动比率等于1。
为了彻底掌握流动比率的重要意义,假设美国家具公司流动资产的所有三个项目(现金、存货和应收账款)将在六个月内转变成现金(成为”存货”的家具会售出，并且应收账款将收回客户对公司的全部债务)。 同时,公司必须在六个月内偿还所有流动负债(向供应商支付款项)。
如果流动比率大于1,公司将可以用流动资产(10000美元)支付所有的流动负债(支付供货商8000美元)。
如果流动比率恰好是1，把流动资产转变成现金的轻微问题将可能会导致公司难以支付流动负债。如果流动比率是2,该公司的管理人员可以享受宁静了。
简而言之,流动比率超过1越多,流动资产超过流动负债更多，并且公司偿还流动负债的能力越大(债务到期1年或更短)。
流动资产超过流动负债的剩余也称为正营运资本。 公司流动比率低于1越多,其流动负债超过流动资产越多,使公司近期能够偿还债务的能力越小。
对流动比率结果的解释
工业公司的流动比例的一般是在1和2之间。流动比例略低1时，公司仍然没有理由宣布“破产”。如果这一比率大大低于1(0.5或更低),那么它应该成为对公司近期付款能力的警告。当流动比率很高是(3或更高),它意味着公司近期能够轻易地偿还债务。另一方面,它也可能表明公司缺乏效率,它拥有太多的流动资产(尤其是如果现金资产或存货项目数量很大),本应投资更多的盈利手段。
速动比率
比率数据:
| 速动比率=减去存货的流动资产净总额/流动负债总额 | 美国家具公司:($ 10,000- $ 2,000)/ $ 8,000= 1 |
计算比率的目的
速动比率类似于流动比例。 它的目的是评估公司在特别严格的假设下偿还流动负债的能力,就是偿还即将到期的债务时，当年库存不能变成现金。
该比率的意义
当速动比率等于1,如果是美国家具公司,表明公司有能力利用可以立刻变成现金的资产(比如,银行和信用客户的现金)偿还所有流动负债,而无需销售存货。
对计算结果的解释
工业公司的速动比率通常是大约为1或略低于1。如果这一比率大大低于1(0.4或更低),那么它应该成为对公司近期付款能力的警告。
相对于流动比例,当速动比率太高(2或更高),则表明该公司有太多流动资产,也许应该转移到其中的一些到更多的盈利手段。
权益-资产负债表总额比率
比率数据:
| 权益–资产总额比率=
(权益/资产总额)x100 |
美国家具公司:
($15000/$30000)x100=50% |
计算比率的目的
旨在评估公司的债务负担。这一比率通常以百分比计算,这就是为什么结果要乘以100。
该比率的意义
这一比率用来衡量公司在出资时对内部资源(权益)的依赖程度和对外部来源(负债)的依赖程度。
例如,如果该比率是30%,这意味着,公司资产的30%都是通过权益出资。 该公司的剩余资产(70%)是通过负债出资。没有其他的可能性。
在会计中,当公司出资过多地依赖于外部来源,通常称为有很深程度的“财务杠杆”。
对计算结果的解释
在工业领域，权益和资产负债表总额比例通常约为50%。当该比例低于20%,它应该作为一个警告,因为这种比例意味着,该公司主要依靠外来贷款。
另一方面在银行和保险业,20%的比率被认为是非常高的。这些领域的比率通常是8-15%。
