Cuando compramos una opción Put, esperamos que el precio del Activo Subyacente baje.
Verdadero/Falso
(Respuesta: Verdadero. A medida que el precio de mercado del Activo Subyacente baja y es menor que el precio de ejercicio de la opción, nuestra ganancia bruta en la opción aumenta. En el caso de una opción Put, la ganancia bruta en la opción es la diferencia entre el precio de ejercicio y el precio de mercado. Mientas más bajo es el precio de mercado mayor es la ganancia bruta. Tome en cuenta que es imposible obtener una diferencia negativa. Si el precio de ejercicio es menor al precio de mercado simplemente no ejercemos la opción y la ganancia neta será de $0).
2. Daniel compró una opción “Mayo 100 P C”, y pago una prima de $10K por ella. Al final de mayo, el precio de las casas en el mercado es de $110K. Por lo tanto, Daniel tiene una perdida en la opción de $10K + $10K de la prima. En total, Daniel perdió $20K.
Verdadero/Falso
(Respuesta: Falso. Daniel compró una opción Put, la cual le da el derecho de vender la casa al precio de ejercicio el cual es $100K. En la fecha de vencimiento, el precio de las casas es de $110K. Por lo tanto, Daniel no ejercerá la opción y su ganancia neta será de $0. Sin embargo, Daniel pago $10K por la opción y por lo tanto su pérdida neta en la operación en general es de $10K.
3. La ganancia bruta en una opción Call es el precio de mercado menos el precio de ejercicio, en condición que la diferencia no es negativa. (Si es negativa, la ganancia bruta es de $0 y no se ejercerá la opción).
La ganancia bruta en una opción Put es el precio de ejercicio menos el precio de mercado, en la condición que la diferencia no es negativa. (Si es negativa, la ganancia bruta es de $0 y no se ejercerá la opción).
Verdadero/Falso
(Respuesta: Verdadero).
